Le conseiller en gestion de patrimoine (CGP)

Qu’est-ce qu’un CGP ?

Un conseiller en gestion de patrimoine (CGP) est un professionnel qui conseille sur l’ensemble de votre patrimoine : épargne financière, retraite, fiscalité, immobilier, transmission. « CGP » est un usage courant, pas un statut unique. Le conseil en investissement est encadré par le statut de conseiller en investissements financiers (CIF). Selon ABE Infoservice, un CIF travaille « seul ou dans le cadre d’un cabinet en gestion de patrimoine ».

Le statut et les vérifications

D’après ABE Infoservice, un CIF doit :

• adhérer à une association professionnelle agréée par l’AMF ;
• être immatriculé au registre unique de l’ORIAS, avec une inscription renouvelée chaque année ;
• remettre une lettre de mission et un rapport d’adéquation.

Avant de signer, vérifiez l’inscription du cabinet sur le registre de l’ORIAS.

Comment un CGP est-il rémunéré ?

L’AMF publie la répartition des revenus des CIF spécialisés en conseil en gestion de patrimoine pour l’exercice 2024.

Source de revenus	Part des revenus 2024	Évolution par rapport à 2023
Rétrocessions de droits d’entrée et de sortie	60 %	71 % en 2023
Rétrocessions de frais de gestion	28 %	+8 points
Honoraires facturés au client	12 %	+3 points

L’AMF note que ces conseillers s’appuient davantage sur les honoraires et sur les frais de gestion que sur les commissions d’entrée et de sortie. Leur clientèle est composée à environ 92 % d’épargnants particuliers.

Questions à poser avant de signer

1. Votre conseil est-il indépendant ou non indépendant ?
2. Comment êtes-vous rémunéré : honoraires, rétrocessions, les deux ?
3. Quel sera le coût total annuel, supports et enveloppe compris, pour mon montant ?
4. Combien de sociétés de gestion et d’assureurs comparez-vous ?
5. Pouvez-vous me remettre la lettre de mission et le rapport d’adéquation avant que je décide ?

Avantages et limites

Avantages	Limites
Vision globale du patrimoine	Rémunération souvent liée aux produits vendus
Conseil sur la fiscalité et la transmission	Coût difficile à comparer d’un cabinet à l’autre
Interlocuteur unique	Qualité très variable selon le conseiller

Pour qui un CGP convient-il ?

Un CGP est utile quand votre situation est complexe : patrimoine immobilier, entreprise, transmission, retraite à optimiser. Pour une épargne financière simple, une gestion libre ou pilotée est souvent plus économique, mais cela dépend de votre cas.